2025年存算一體芯片行業(yè)深度調(diào)研及投資分析

存算一體芯片，即存算一體化芯片，真正的定義是存儲與算力兩個板塊的結合，旨在解決傳統(tǒng)馮·諾依曼架構中存儲與計算分離導致的“內(nèi)存墻”問題。這種芯片設計通過將計算和存儲功能集成在同一芯片中，減少了數(shù)據(jù)在存儲單元和計算單元之間的移動，從而顯著降低能耗，并提高運算速度。目前，存算一體芯片行業(yè)正處于快速發(fā)展階段。

在政策支持和市場需求的雙重推動下，存算一體芯片行業(yè)將迎來更多發(fā)展機遇。政府將加大對半導體產(chǎn)業(yè)的支持力度，推動技術創(chuàng)新和產(chǎn)業(yè)升級。同時，隨著數(shù)字化轉(zhuǎn)型的加速和智能化應用的普及，市場對高效能、低功耗的計算架構需求將持續(xù)增加，為存算一體芯片行業(yè)的發(fā)展提供廣闊空間。

一、發(fā)展背景

2025年，隨著AI應用加速落地(如大模型推理需求激增)和終端設備智能化(如AI眼鏡、可穿戴設備)，存算一體技術迎來爆發(fā)期。全球市場規(guī)模預計2025年突破百億美元，中國因政策支持(如“十四五”規(guī)劃)和國產(chǎn)替代加速，增速領先。

二、技術進展與產(chǎn)業(yè)痛點

1. 技術路徑：

存內(nèi)計算(如基于NOR Flash的方案)成為主流，恒爍股份、兆易創(chuàng)新等企業(yè)已實現(xiàn)量產(chǎn)或進入測試階段。

端側(cè)應用優(yōu)先突破：小算力場景(如智能家居、工業(yè)傳感器)需求明確，國產(chǎn)企業(yè)通過低功耗優(yōu)勢搶占市場。

替代方案：MCU+算法在短期內(nèi)成為低成本替代選項，長期看存算一體芯片將逐步滲透。

2. 核心挑戰(zhàn)：

工藝兼容性：現(xiàn)有存儲工藝需適配計算單元，良率與成本控制待優(yōu)化。

生態(tài)壁壘：軟件工具鏈和開發(fā)者生態(tài)尚未成熟，需與傳統(tǒng)架構兼容。

三、市場現(xiàn)狀與細分領域

1. 市場規(guī)模

全球：2025年存算一體芯片市場規(guī)模預計達120億美元，20232025年CAGR超35%。

中國：2025年市場規(guī)模或占全球30%，邊緣AI芯片領域增速達30.3%(高于全球16.9%)。

2. 應用場景

AI推理：字節(jié)跳動等企業(yè)的大模型推理需求驅(qū)動云端與邊緣側(cè)部署。

自動駕駛：感存算一體方案提升車載系統(tǒng)實時處理能力。

工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)：中國移動的5G+存算一體技術支撐智能制造。

3. 區(qū)域競爭

北美：谷歌、亞馬遜等巨頭布局云端存算一體。

中國：政策推動下，華為、中芯國際等企業(yè)在成熟制程領域快速拓展。

四、產(chǎn)業(yè)鏈與競爭格局

據(jù)中研普華產(chǎn)業(yè)研究院《2025-2030年中國存算一體芯片行業(yè)投資契機分析及深度調(diào)研咨詢報告》顯示：

1. 上游

存儲器件：NOR Flash廠商(如兆易創(chuàng)新)主導存內(nèi)計算技術。

設備與材料：半導體設備國產(chǎn)化率提升至40%，但高端光刻機仍依賴進口。

2. 中游

芯片設計：恒爍股份、蘋芯科技等企業(yè)聚焦低功耗AI推理芯片。

制造與封裝：中芯國際14nm工藝良率提升，支撐存算一體芯片量產(chǎn)。

3. 下游

消費電子：AI手機、AR/VR設備成為主要落地場景。

數(shù)據(jù)中心：存算一體服務器滲透率預計2025年達15%，降低云服務能耗。

4. 競爭格局

國際：三星、SK海力士在存儲技術領域領先，但受地緣政策限制在華擴產(chǎn)。

國內(nèi)：頭部企業(yè)集中度提升，前五名市占率超60%。

五、投資機會與風險分析

1. 投資方向

技術突破：關注NOR Flash存算一體芯片企業(yè)(如恒爍股份)及MCU+算法方案商。

應用場景：自動駕駛、AIoT、工業(yè)互聯(lián)網(wǎng)等垂直領域需求明確。

區(qū)域紅利：長三角、珠三角產(chǎn)業(yè)集群政策支持力度大。

2. 風險預警

技術商業(yè)化延遲：存算一體芯片量產(chǎn)進度不及預期。

市場競爭加?。簢H巨頭專利壁壘高，本土企業(yè)面臨價格戰(zhàn)。

供應鏈波動：存儲芯片價格周期性波動影響利潤率。

六、未來趨勢與策略建議

1. 技術趨勢

3D集成：通過堆疊技術提升芯片密度與能效。

感存算一體：融合傳感器與計算單元，拓展醫(yī)療、機器人等場景。

2. 市場預測

2030年全球市場規(guī)模或突破500億美元，中國占比提升至40%。

邊緣側(cè)存算一體芯片出貨量2025年達2億顆，復合增速50%。

3. 企業(yè)策略

生態(tài)共建：聯(lián)合軟件開發(fā)商完善工具鏈。

差異化競爭：聚焦細分領域(如醫(yī)療健康、智慧城市)。

結論：存算一體芯片行業(yè)處于技術爆發(fā)與規(guī)模商用臨界點，2025年將成為投資窗口期。建議關注技術領先的國產(chǎn)企業(yè)，同時警惕技術迭代與市場波動風險。

在激烈的市場競爭中，企業(yè)及投資者能否做出適時有效的市場決策是制勝的關鍵。報告準確把握行業(yè)未被滿足的市場需求和趨勢，有效規(guī)避行業(yè)投資風險，更有效率地鞏固或者拓展相應的戰(zhàn)略性目標市場，牢牢把握行業(yè)競爭的主動權。更多行業(yè)詳情請點擊中研普華產(chǎn)業(yè)研究院發(fā)布的《2025-2030年中國存算一體芯片行業(yè)投資契機分析及深度調(diào)研咨詢報告》。